-ѕодписка по e-mail

 

 -ѕоиск по дневнику

ѕоиск сообщений в La_vie_pour_moi

 -—татистика

—татистика LiveInternet.ru: показано количество хитов и посетителей
—оздан: 03.11.2008
«аписей: 10505
 омментариев: 1099
Ќаписано: 12274

ƒес€ть правил успешной торговли от Investor`s Business Daily

—реда, 19 январ€ 2011 г. 15:36 + в цитатник

 

—разу оговоримс€, что дл€ нас абсолютно не важно, начинающий ли вы трейдер или маститный профессионал. Ќаши правила €вл€ютс€ универсальными, и подход€т дл€ всех категорий инвесторов. »так, начнем.

 

ѕравило є1. «аранее планируйте свои действи€

 

–ынок хот€ и €вл€етс€ коллективным разумом, но вовсе не представл€ет собой что-то сугубо иррациональное. ќн подчин€етс€ определенным правилам и закономерност€м, что дает возможность прогнозировани€ и планировани€. ѕоэтому, при выходе на рынок у ¬ас должен быть четкий торговый план действий, исход€щий из избранной инвестиционной стратегии, который вы пытаетесь реализовать в вашем инвестиционном портфеле. Ётот план может быть рассчитан на различный временной период - от часа до года и более. ¬ данном случае все зависит от того, к какому типу инвесторов вы относитесь (стратегам, спекул€нтам), а также в целом как долго вы собираетесь работать на рынке.

 

ѕравило є2. Ќе поддавайтесь эмоци€м и не занимайтесь самообманом

 

Ёмоции - злейший враг инвестора. ќни не позвол€ют адекватно оценивать ситуацию, что неминуемо влечет за собой ошибки. ј они, в свою очередь, легко могут трасформироватьс€ в убытки. ѕричем отнюдь не в "бумажные". ѕоэтому в работе на рынке старайтесь, чтобы ваши действи€ были как можно менее эмоционально окрашенными, и, наоборот, €вл€лись бы во всех отношени€х осмысленными.

ќднако чересчур рациональные действи€ также могут €вл€тьс€ вредными. ¬ этом случае речь идет о самовнушении, что зачастую ведет к самообману и зашоренности.   примеру, ¬ы убедили себ€, что рынок должен идти именно в том направлении, которое спрогнозировали. ¬ реальности же происходит по-другому, поскольку ¬ы ввиду зашоренности не учли некоторые факторы. Ќо вы себ€ убеждаете, что рынок вернутс€ на нужную траекторию. ¬ конечном итоге, самообман приводит к ожидаемому итогу - убыткам по позиции.

 

ѕравило є3. Ќе унывайте при потер€х. Ќо и не выказывайте чрезмерной радости

 

«ачастую многие инвесторы чрезмерно драматизируют ситуацию в случае по€влени€ убытков. ƒаже если "лосс" по позиции относительно небольшой, инвестор начинает впадать в уныние, ожида€ худшего. Ќе стоит этого делать. ƒо тех пор, пока ¬ы не закрыли позицию, убыток (как и прибыль) €вл€етс€ "бумажным". ќб этом стоит всегда помнить.  ак и о том, что при работе на рынке необходимо быть готовым к возможным потер€м. ѕри этом, как показывает практика, зачастую вопрос прибыли-убытков €вл€етс€ относительным. ≈сли сегодн€ у ¬ас по позиции есть лосс, то завтра он может сменитьс€ профитом. ѕоэтому к показателю "P&L" (прибыли-убытки) стоит подходить несколько по-философски.

 

ќсобенно это актуально в случае, если у ¬ас наблюдаетс€ эйфори€ по случаю заметного профита. ≈ще раз напомним, что эмоции - злейший враг успешной торговли. ѕоэтому даже в случае больших прибылей, полученных от торговли, стоит не выказывать чрезмерной радости, а трезво оценивать ситуацию.

 

ѕравило є4. Ќе спешите делать сделки

 

—разу говоримс€ - это правило не подходит дл€ тех инвесторов, которые занимаютс€ внутридневной (intraday) торговлей, основанной на совершении большого количества сделок.

 

ƒл€ всех остальных оно подходит как нельз€ кстати. ¬ процессе торговли помните: рынок никуда от ¬ас не убежит. ѕоэтому перед тем, как открыть позицию, убедитесь в том, что она логически выверена. »ными словами вы совершаете рациональное, а не иррациональное действие.

 

ѕри этом, при совершении сделок руководствуйтесь правилом оптимальной диверсификации вашего портфел€. ≈сли в результате совершени€ сделок у ¬ас в портфеле оказываетс€ чересчур много бумаг, это ведет к уменьшению прибыльности портфел€, а также снижает его управл€емость. ≈сли же в портфеле всего одна бумага, то это чревато высокими рисками. Ќе лишним также будет напомнить о том, что, соверша€ сделки, ¬ы платите агентское вознаграждение брокеру. „ем больше совершенных сделок, тем больше получает брокер.

 

ѕравило є5. ѕокупайте на плохих новост€х, продавайте - на хороших

 

Ёто правило св€зано с широко распространенной практикой, в основе которой лежит принцип "покупай, когда дешево, продавай - когда дорого". ѕокупка бумаг на плохих новост€х, когда их цена снижаетс€, €вл€етс€ логически обоснованной.  ак и продажа на хороших новост€х, когда их стоимость напротив увеличиваетс€. “аким образом, инвестор получает возможность заработать на потенциале роста. —тоит только оговоритьс€, что если ¬ы делаете все с точностью до наоборот - продаете на плохих новост€х, покупайте на хороших - ¬ы €вл€етесь типичным инвестором, работающим в рынке, получающим среднюю доходность.

 

ѕравило є6. Ќе жадничайте и не передерживайте позицию

 

»ногда в процессе работы на рынке возникает такое ощущение, что, оставив позицию чуть подольше и закрыв ее немного позже, чем это делают остальные, вы сможете "поймать" еще немного пунктов, заработав дополнительный профит. Ќе обольщайтесь! ѕередержива€ позицию (особенно в случае работы без "стопов"), вы заметно увеличиваете риск по ней. ¬ случае обратного резкого движени€ на рынке, вы просто не успеете воврем€ выйти, что неминуемо повлечет за собой убытки. ѕоэтому в данном случае весьма уместным €вл€етс€ правило "лучше синица в руках, чем журавль в небе".

 

ѕри этом в процессе торговли старайтесь максимально использовать стоп-приказы, которые позвол€т минимизировать риск возможных потерь.

 

ѕравило є7. Ќикого не слушайте - думайте сами

 

–ынок - это то место, где кто-то выигрывает, а кто-то проигрывает. » зачастую наход€щиес€ в выигрыше "наживаютс€" за счет проигравших. ѕоэтому старайтесь по возможности торговать самосто€тельно. Ёто вовсе не означает, что не надо прислушиватьс€ к аналитикам и экспертам, дающим рекомендации. –ечь идет о так называемых "доброжелател€х", которые рады "удружить" "дельным" советом, что приведет к тому, что ¬ы окажетесь в минусе, а они - в плюсе. ¬сегда помните - инвестиционное решение должно быть самосто€тельным. ѕоэтому по возможности максимально изолируйте себ€ от мнений других.

 

¬ целом же, соверша€ ту или иную операцию ¬ы должны опиратьс€ не на советы окружающих (многие из которых зачастую оказываютс€ просто некомпетентными), а на знани€, опыт и здравый смысл.

 

ѕравило є8. “орговл€ должна быть логически стройной

 

„то бы ни говорили, но работа на рынке - рациональное зан€тие. ѕоэтому старайтесь, чтобы все ваши действи€ были подчинены некоторой логике и были легко объ€снимы дл€ вас самих. “о есть вы должны четко осознавать, почему вы совершаете то или иное действие, чем оно обусловлено и к чему оно может привести.

 

ѕри этом очень желательно (особенно дл€ начинающих инвесторов), чтобы принципы торговли были четкими и неизменными. ƒл€ этого поможет формализаци€.

 

‘ормализуйте дл€ себ€ принципы вашей торговли (даже просто изложив их на бумаге) и старайтесь их посто€нно придерживатьс€.

 

ѕравило є9. ѕродумывайте различные варианты развити€ ситуации

 

ћы уже говорили о необходимости торгового плана. ќчень желательно иметь не один, а два плана. —кажем, "план ј" и "план ¬". ѕервый нужен в том случае, когда все идет "как задумано". ¬торой необходим на случай того, если ситуаци€ на рынке будет развиватьс€ не по тому сценарии, который вы предусмотрели.

 

—кажем, ¬ы спрогнозировали движение по бумаге наверх, а цена ее напротив снижаетс€. ¬ таком случае "план ¬" позволит ¬ам с относительно небольшими издержками выйти в кэш или переложитьс€ в другие инструменты. ѕри этом помните: в процессе торговли всегда есть место хеджированию как механизму снижени€ рисков.

 

ѕравило є10. јнализируйте ошибки и делайте выводы

 

–абота над ошибками - очень хорошее зан€тие. » не только дл€ школьников. Ќо и дл€ инвесторов. ѕомните: никто не застрахован от ошибок в процессе торговли. ƒаже суперуспешные инвесторы, чьи имена у всех на слуху, совершали массу ошибок (может, поэтому они и стали супруспешными). ѕоэтому к ошибкам стоит относитс€ как к чему-то неизбежному.   сожалению или к счастью, многие намного лучше учатс€ на собственных, а не на чужих ошибках.

 

ѕоэтому если ¬ы допустили ошибку, котора€ привела к убыткам, их тщательно ее проанализируйте и по возможности не допускать впредь. ѕри этом не надо старатьс€ искать виновных - виноваты всегда вы. ѕоскольку именно вы принимаете инвестиционное решение. ≈сли вы осознаете и прочувствуете это, то можно считать вы чему-то научились, работа€ на рынке.

 

јндрей  ин€кин специально дл€ проекта »нтернет-журнала "Ћичные ƒеньги" - "‘инансова€ грамотность"


 

–убрики:  –абота
ѕсихологи€
ƒеньги
∆изнь



 

ƒобавить комментарий:
“екст комментари€: смайлики

ѕроверка орфографии: (найти ошибки)

ѕрикрепить картинку:

 ѕереводить URL в ссылку
 ѕодписатьс€ на комментарии
 ѕодписать картинку